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| DC 欄位 | 值 | 語言 |
|---|---|---|
| dc.contributor.advisor | 許耀文(Yao-Wen Hsu) | |
| dc.contributor.author | Chi-Wei Chen | en |
| dc.contributor.author | 陳其蔚 | zh_TW |
| dc.date.accessioned | 2021-06-15T05:41:51Z | - |
| dc.date.available | 2015-08-31 | |
| dc.date.copyright | 2010-08-31 | |
| dc.date.issued | 2010 | |
| dc.date.submitted | 2010-08-23 | |
| dc.identifier.citation | 1、Ajayi, R. A. and Mougoue M. (1996),“On the Dynamic Relation Between Stock Prices and Exchange Rates “, The Journal of Financial Research XIX（2）, p.193-207.
2、Abdalla, I.S.A. and Murinde, V. (1997), 'Exchange Rate and Stock Price Interactions in Emerging Financial Markets: Evidence on India, Korea, Pakistan, and the Philippines', Applied Financial Economics, vol. 7, February, pp. 25-35. 3、Bartov, E. and B.M. Gordon, “ Firm Valuation, Earnings Expectations and the Exchange-Rate Exposure Effect,” Journal of Finance, 49, 1755-1785(1994). 4、Bodnar, Gordon M. & Gentry, William M., 1993. 'Exchange rate exposure and industry characteristics: evidence from Canada, Japan, and the USA,' Journal of International Money and Finance, Elsevier, vol. 12(1), pages 29-45, February 5、Chow, Edward H., Wayne Y.Lee. and E.Solt. Michael, “The Exchange-Rate Risk Exposure of Asset Returns,”Journal of Business, 70, 105-123(1997). 6、Dickey, D. and W. A. Fuller (1979), “Distribution of Estimates for Autoregressive Time Series with a Unit Root, ”Journal of American Statistical Association, 74, 427-431” 7、Dokko，Y，Edelstein，R.H，Lacayo，A.J，and Lee,D.C(1999)，”Real Estate Income and Value Cycles：A Model of Market Dynamics”18(1)69-95。 8、Fama, E., “ Stock Returns, Real Activity, Inflation, and Money,” American Economic Review, 71, 545-565(1981) 9、Granger, C. W. J. (1981), “Spurious Regression in Econometrics,” Journal of Econometrics, 2, 111-120. 10、 Granger， C. W. J. (1987), “Co-integration and Error Correction: Representation, Estimation, and Testing ” Econometrics, 55, 251-276 10、Gavin, M., “The Stock Market and Exchange Rate Dynamics,” Journal of International Money and Finance, 8, 181-200(1989). 12、Jia He & Lilian K. Ng. Lilian, “The Foreign Exchange Exposure of Japanese Multinational Corporations,”Journal of Finance, 53, 733-753(1998). 13、Unified Theory of Underreaction, Momentum Trading, and Overreaction in Asset Markets – Hong, Stein - 1999 14、Kau, James B. & Keenan, Donald, 1981. 'On the theory of interest rates, consumer durables, and the demand for housing,' Journal of Urban Economics 15、Leo Grebler and Frank G. Mittelbach,1979 “The Inflation of House Prices: Its Extent, Causes and Consequences” Lexington Book, Inc., D.C. Heath & Co 16、Lawrence H. Summers, 1981. 'Inflation, the Stock Market, and Owner-Occupied Housing,' 17、Oskooee, M. B. and Sohrabian A. (1992),“Stock Prices and the Effective Exchange Rate of the Dollar”, Applied Economics 24, p.459-464。 18、Pesaran and Shin（1998）“Autoregressive Distributed Lag approach to Cointegration, ARDL + cointegration” 19、Sims, C. A. (1980), “Macroeconomics and Reality,”Econometrical, 48:1, 1-48。 20、Smith, C. E. (1992), “Stock Markets and the Exchange Rate：Multi-country Approach”, Journal or Macroeconomics 14（4）, p.607-29 21、Witkiewicz，W.(2002):”The Use Of The HP-filter in constructing real estate cycle indicator，”Journal of real estate research”23(1/2)：65-87。 22、羅國男（1990），臺灣房地產景氣與股價關係之研究，中興大學企研所碩士論文，民國七十九年。 23、許湧澤(1995) ，台北市住宅價格與股價互動關係---Granger 因果關係之實證研究交通大學管理科學研究所碩士論文，民國八十五年六月。 24、林秋瑾、黃佩玲（1995），”住宅價格與總體經濟變數關係之研究---以向量自我迴歸模式（VAR）進行實證，”（合撰）政大學報第七十一期， pp. 143-160 ，民國八十四年十月。 25、李文雄(1995) ， ”不動產價格之預測逐步迴歸模式之建立---實證與應用，”台北市銀月刊， 第二十六期， No. 4，57-64，民國八十四年。 26、高斐蘭(1996) ，房地產景氣與金融變數共積關係驗證之研究， 中山大學企 業管理研究所碩士論文，民國八十年。 27、陳隆麒，李文雄(1998)，台灣地區房價、股價、利率互動關係之研究，中國財務學刊，1998年。 28、聶建中、林正寶、鄭志宏（ 2000），「匯率不確定性與台灣出口導向企業盈餘之動態關係研究，」證券市場發展季刊，第十二卷，第四期，頁79 - 112。 29、賴碧瑩(2003)，「從經濟及結構變遷探討房地產市場與總體經濟之關連性」，中華民國住宅學會第十二屆年會論文集 | |
| dc.identifier.uri | http://tdr.lib.ntu.edu.tw/jspui/handle/123456789/46821 | - |
| dc.description.abstract | 股票市場的報酬率一直是所有投資人最關心的投資市場，股票市場報酬率能不能被預測，也因此一直是投資人關心的重點，也因此許許多多的學術論文都是想要找出能夠預測股價報酬率的工具。
在這些工具之中，股價常常被拿來和房價作比較，學者歸納出兩者之間的關係可以分成財富的效果跟信用的效果，若投資人投資在股價和房價的資金有因果關係的效果存在，兩個市場之間會互相影響，另外股票市場也被一些學者拿來和匯率市場做比較，一般學者歸納結論認為：匯率報酬會影響投資外國市場投資人的利益，匯率的改變也會影響某些仰賴出口國家的出口強度，所以匯率對股價的表現同樣也有顯著的影響效果。 但在以往的文獻之中，我們往往只能看到討論股票市場和房地產市場，股票市場和匯率市場，甚至房地產市場和匯率市場之間關係的研究，而缺少了三者同時研究彼此關係的文獻，因此本研究的方向著重在三者彼此關係的探討研究，首先利用聯立方程式模型，探討三個市場一並討論時，彼此的關係是否呈現顯著，再利用VAR模型，研究三者之間的因果關係，最後引入時間橫向因子，利用動量分析判斷三者之間的影響關係。 | zh_TW |
| dc.description.provenance | Made available in DSpace on 2021-06-15T05:41:51Z (GMT). No. of bitstreams: 1 ntu-99-R96724068-1.pdf: 728877 bytes, checksum: d174166f5df91c4b84f5f4de744dbaf2 (MD5) Previous issue date: 2010 | en |
| dc.description.tableofcontents | 目錄
中文摘要 1 英文摘要 2 第一章 研究目的 4 第二章 文獻回顧 11 第三章 研究方法 15 1、聯立方程式模型 15 2、向量自我回歸(VAR)模型 17 3、一般線性資料追蹤模型 19 第四章 實證過程 21 第五章 結論 49 參考文獻 50 | |
| dc.language.iso | zh-TW | |
| dc.subject | 時間因子 | zh_TW |
| dc.subject | 股票市場 | zh_TW |
| dc.subject | 外匯市場 | zh_TW |
| dc.subject | 房地產市場 | zh_TW |
| dc.subject | 聯立方程式模型 | zh_TW |
| dc.subject | VAR模型 | zh_TW |
| dc.subject | stock market | en |
| dc.subject | time horizontal factor | en |
| dc.subject | VAR model | en |
| dc.subject | simultaneous model | en |
| dc.subject | housing market | en |
| dc.subject | exchange rate market | en |
| dc.title | 股價，匯率和房價動態關係之研究 | zh_TW |
| dc.title | The Dynamic Relationship On Stock Price, Exchange Rate and Housing Price | en |
| dc.type | Thesis | |
| dc.date.schoolyear | 98-2 | |
| dc.description.degree | 碩士 | |
| dc.contributor.oralexamcommittee | 吳學良,荷世平 | |
| dc.subject.keyword | 股票市場,外匯市場,房地產市場,聯立方程式模型,VAR模型,時間因子, | zh_TW |
| dc.subject.keyword | stock market,exchange rate market,housing market,simultaneous model,VAR model,time horizontal factor, | en |
| dc.relation.page | 52 | |
| dc.rights.note | 有償授權 | |
| dc.date.accepted | 2010-08-23 | |
| dc.contributor.author-college | 管理學院 | zh_TW |
| dc.contributor.author-dept | 國際企業學研究所 | zh_TW |
| 顯示於系所單位： | 國際企業學系 | |
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| 檔案 | 大小 | 格式 | |
|---|---|---|---|
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