台灣總體計量模型之技術進步探討

Abstract

本研究主要目的為建立總體計量季模型，以此解釋台灣總體經濟情況，再更進一步預測未來趨勢，並進行敏感性測試。文中針對國際情況與技術進步進行情境的分析，如國際油價與中國大陸國民生產毛額的變動，加上技術水準與研發經費的改變的影響效果。 模型的建構從時間序列的單一方程式出發，運用經濟邏輯對行為方程式進行估計後再加上定義式，以此進行聯立方程式求解。在1985年第1季到2006年第3季期間，模型以靜態求解及確定模擬的方式求出樣本內的配適值，並對2006年第4季到2009年第4季，以動態求解與隨機模擬的方式求出樣本外的預測值。 模型在2006年第4季到2009年第4季對經濟預測，經濟成長率在1.5%至5.6%之間波動，失業率則皆在4%到4.5%之中，消費者物價指數呈現緩步上升的趨勢，2007年時為113到2009上升為121，新台幣兌美元匯率則主要在34.9到34.75之間波動，利率和存款也皆出現微幅成長的情況。模型對未來的台灣經濟，預測主要為漸趨穩定成長的情形。 情境分析主要分四種情況，對國際原油價格的波動及中國大陸國內生產毛額變動作分析，發現二者對於經濟成長與各種主要的經濟變數有非常大幅度的影響。另外本研究也針對技術進步在經濟的角色，對民間固定資本形成毛額、技術水準、研究發展經費三變數做分析，結果發現，對失業率與通貨膨脹率大部分街呈現負向的影響，可是產出等變數有正面的影響。文末則點出未來模型修正的方向。

The purpose of this thesis is to build a macro-econometric model for Taiwan Economy and technology progress. After that we use it to predict economy in the future and perform scenario analysis when the unpredictable shocks happen. We generate the prediction of the economy from the fourth quarter in 2006 to the fourth quarter in 2009. Moreover, we conduct the scenario analysis concerning the variation of international circumstances, for example the fluctuation of oil price per barrel, China’s economic growth and fluctuation of R&D expenditure. In both cases, we also show their impact on the investment and technology level. The range of the GDP growth rate predicted from the fourth quarter in 2006 to the fourth quarter in 2009 in this macro-econometric model is between 1.5 % to 5.6%, and the predicted range of unemployment rate is between 4% to 4.5%. The trend of other financial variables ascends gradually and smoothly. Generally speaking, the model’s predictions perform normally and without any unexpected rising and falling. The results of scenario analysis demonstrate the R&D expenditure still influence domestic economy strongly. When the R&D expenditure rises up to 30% permanently, it makes technology level up, and then most price indexes and unemployment rates decrease quickly, with the other domestic economy variable present positive trend. The direction of future study and improvement are mentioned in the end of this paper.